Citywire USA

psaní profilu Rona Carsona je trochu jako snažit se střílet pohybující se cíl.

aby toho nebylo málo, v této analogii spisovatel nemá žádný rozpoznatelný talent pro střelbu a cíl se pohybuje opravdu velmi rychle.

tempo změn v carsonově mnohostranném podnikání znamená, že statistiky a fakta, která jsou správná jeden týden, jsou zastaralá další jak se dělají nové obchody, jsou stanoveny nové cíle a jsou kreslena stále ambicióznější srovnání.

„doslova budeme Amazon nebo Netflix finančních služeb,“ říká.

no, nemůžete být mnohem ambicióznější. Ale stejně, dostanete bod.

Carson je v 35. roce své nesmírně úspěšné poradenské kariéry a mohl by mu být odpuštěn, kdyby se v této fázi snažil zpomalit, letos se poprvé stal dědečkem. Místo toho se zdá, že zrychluje.

„s mým nadšením, přesvědčením a důvěrou v to, co dělám, budu v tom pokračovat, dokud poskytnu vedení a růst své organizaci,“ říká.

právě teď není pochyb o růstu. V současné době je na One-man roadshow po celé zemi ve snaze rozšířit svou síť RIAs, Carson Group Partners, a firma je v procesu přidávání 18 firmy do svého součtu 56. Carson také vedl rozhovory s RIA ve výši 10 miliard dolarů o možné akvizici – dohodu, která by více než zdvojnásobila velikost podniku, i když je to v současné době pozastaveno kvůli špatnému zdraví majitele. Jo, a také chce koupit dva butikové správce aktiv, aby zvýšil svou investiční nabídku.

přidejte k tomu velmi rušné roky 2016 a 2017-ve kterých přerušil 28leté partnerství s makléřem-dealerem LPL, aby se přestěhoval do Cetery, a prodal 29% podíl ve svém podnikání private equity shop Long Ridge Equity Partners a jeho vrcholovým manažerům za 30 milionů dolarů – a začnete vidět výzvu, které čelí ne tak ostrý střelec.

„nejde vůbec o peníze,“ říká s odkazem na růstový pohon firmy. Mám víc peněz, než jsem mohl utratit. Je to o pohybu.

‚ když Fidelity a Vanguard začali, měli ušlechtilou příčinu-prostor pro odchod do důchodu pro Fidelity a být poskytovatelem nízkonákladových fondů pro Vanguard. V prostoru správy majetku se neobjevil nikdo, kdo by byl obhájcem spotřebitele, mluvil o naprosté transparentnosti spotřebitelů a byl co nejvíce bezkonfliktní. Nastal správný čas. Budeme jméno domácnosti do 10 let.“

naučit se létat Carson se poprvé naučil létat ve věku 16 let ve čtyřmístném sedadle svého otce, které rodina využila na dovolenou.
‚ autem bychom se tam dostali rychleji. Přísahám, že ta věc byla tak pomalá, “ vtipkuje. Nenáviděl jsem každou vteřinu, protože mě to vyděsilo, ale táta trval na tom, abych se to naučil.V roce 2000 se mu lekce začaly vyplácet, když se Carson znovu pustil do létání. Omaha nedostatečná konektivita začala brzdit jeho podnikání.
poté, co od té doby pilotoval letadlo 6500 hodin, letos se vzdal ovládacích prvků a místo toho se nachází v zadní strategii se svým týmem.“Jsme tam doslova Air Force One,“ říká. Máme plné obchodní možnosti, děláme věci. Pořádáme strategické schůzky, natáčíme … mohli bychom mít i naše zasedání Rady v letadle.“
říká, že soukromé letectví je mnohými nepochopeno jako extravagance. Trvá na tom, že je ve skutečnosti aditivní k podnikání kvůli času, který šetří, a schůzkám, které se mohou uskutečnit.
„je to stroj času,“ říká. Je to jeden z nejlepších nástrojů, které jsem kdy měl pro růst svého podnikání. Dokud ji nepoužíváte, ani si neuvědomujete všechny výhody z obchodního hlediska.‘

kontrola

než se dostaneme ke všem těmto aktivitám a ambicím, udělejme krok zpět.

Carson je zakladatelem a generálním ředitelem skupiny Carson, která se skládá ze dvou hlavních podniků. Prvním z nich je Carson Group Partners-síť toho, co bude brzy 74 firem RIA, z nichž některé jsou plně nebo částečně vlastněny skupinou Carson. Jiné v současné době firma nevlastní, ale jednou by mohly být. Jednou z těchto 74 firem je Carsonův vlastní podnik RIA, Carson Wealth Management.

další hlavní činností je Carson Group Coaching, která poskytuje koučovací a poradenské služby některým poradcům 5,000 v kancelářích 1,284 po celé zemi. To zahrnuje školení v oblasti řízení praxe a obchodní poradenství. Poskytuje také pokyny pro marketing, webové stránky, technologie, dodržování předpisů a plánování nástupnictví. Ti, kteří se připojí k partnerům Carson Group, to vše získají ,stejně jako použití investiční nabídky Carson (viz box na palubě nyní).

Carson říká, že říká ostatním poradcům, co mají dělat ve svém koučovacím podnikání, ale v partnerství to dělá pro ně.

zatímco většina jeho každodenní práce je zaměřena na růst partnerství-tedy na celostátní turné-celkový obchod je založen jak na Carsonově nepopiratelném charismatu, tak na úspěchu jeho vlastního podnikání RIA. Koneckonců, pokud Carson Wealth Management není úspěšný, proč by ho všichni ti poradci poslouchali? Stejně jako další investiční mudrc Omahy, Warren Buffett, Carsonův vlastní podnik musí podnikat, pokud jeho dobře placená moudrost bude stát za desetník.

ale to není žádná říše postavená na písku. Carson Wealth Management zaškrtne všechny políčka, která by měla RIA, s 11 poradci, kteří dohlížejí na spravovaná aktiva ve výši 1,6 miliardy dolarů. Je založen na poplatcích se zaměřením na finanční plánování. Účtuje si určité procento klientských aktiv, které si klade za cíl udržet na minimu, a je transparentní ohledně celkových nákladů, které klient zaplatí.

‚ jde mi o transparentnost. Jde mi o to, aby klient skutečně pochopil, co platí a jak všichni dostávají zaplaceno, “ říká Carson.

to znamená, že firma sdělí klientům jejich celkový poplatek, včetně poplatků za poradenství, poplatků za platformu a veškerých obchodních poplatků, které jim mohou vzniknout.

„zveřejňujeme všechny poplatky a náklady v naší firmě,“ říká Carson. Někdo přijde a řekne, že jsou drahé, ale nejsou. Ve skutečnosti jsou méně, ale vystavují jen svůj poplatek a všechny poplatky vystavujeme transakci nebo nákladům na obchod. Znevýhodňujeme se, protože hrajeme na vyšší úrovni než většina lidí, se kterými soupeříme.“

turbulentní časy

Carsonova oddanost transparentnosti a nechuť k provizi může být dnes v komunitě RIA běžnou praxí, ale byly doby, kdy byl v zřetelné menšině.

vzpomíná na setkání v roce 1994, kdy jeho tehdejší makléř-dealer LPL poprvé navrhl program založený na aktivech bez provize.

„vzpomínám si, že jsem se vrátil a řekl své ženě:“ právě jsem slyšel nejvíce neuvěřitelnou věc, o které si myslím, že bude budoucnost, “ říká.

‚ ale byl jsem menšinou na tomto setkání. Vzpomínám si, že většina poradců na té schůzce řekla: „Nikdy bych to neudělal. Moji klienti by to nikdy nechtěli. Jsou pohodlnější platit provize.“To byl kód pro:“ opravdu nevědí, co platí, a pohodlně si myslí, že dostávají něco za nic.“

Carson říká, že nikdy neměl rád prodávat produkty, které by mohly nechat klienta zpochybňovat, kdo měl větší prospěch. Zatímco dobré pro jeho svědomí, tento přístup byl špatný pro podnikání, když začínal v Nebrasce na počátku 1980.let. Studené volání farmářů, z nichž mnozí měli málo peněz, se ukázalo jako ošidné.

‚bylo to těžké,“ říká. Nepoznal jsem jméno. Já bych studené volání z telefonního seznamu.‘

Carson jezdil více než tisíc mil týdně po Nebrasce, aby navštívil klienty, ale nikam se nedostal.

„dostal jsem se do bodu, kdy jsem nenáviděl toto podnikání,“ říká. Jen jsem se odmlčel jako kapela jednoho muže.‘

poté, co se nepodařilo zlomit $30,000 v hrubých příjmech ročně po šesti letech, Carson byl připraven hodit ručník do ringu. Bylo to v hlubinách jeho zoufalství, že našel úspěch. S co ztratit a žádnou touhu prodat, Carson začal volat svým klientům jen proto, aby viděli, jak se jim daří. To vyvolalo druhy rozhovorů, které předtím nevedl, posílení vztahů a nakonec vedoucí k obratu v jeho bohatství.

‚ dozvěděl jsem se, že pokud jste se skutečně zajímali o lidi, poznali je a mohli poskytnout náhodné činy laskavosti, byli by otevřeni rozhovoru s vámi. Říkám tomu “ emoční reciprocita.“Cítí se dobře z toho, co pro ně dělám, a když se stanou klientem, pokračujeme v tom, že pro ně děláme spoustu malých věcí.‘

řízení dopravy

i když by bylo příliš zjednodušující říci, že to všechno bylo plain plachtění pro Carson od této realizace, on produkoval kolem $ 1 milionů během dvou let, a toto číslo má jen vyšplhal vyšší od té doby.

dnes se zaměřuje spíše na růst než na přežití. V květnu 2016 prodal 29% podíl v Carson Group private equity investorům Long Ridge Equity Partners a 15 vrcholovým manažerům za 30 milionů dolarů. Hodnota této investice se podle něj od té doby více než zdvojnásobila.

tyto peníze spolu s vlastními miliony byly použity na investice do systémů a technologií firmy, jakož i na financování akvizic jiných Ria.

Carson říká, že za posledních pět let utratil asi 52 milionů dolarů za technologii, kterou jeho přidružené společnosti používají-to vše v rámci své nabídky stát se poradenstvím Amazon a Netflix. Podle něj bude do roku 2020 vynaloženo dalších 80 milionů dolarů na toto a na růst partnerství.

k čemu tedy tyto peníze směřují a jak pomohou RIA založené na Omaze konkurovat dvěma největším růstovým akciím na světě?

srovnání Netflixu je relativně jednoduché. Carson Group má tým produkující originální obsah orientovaný na spotřebitele, který se mimo jiné přenáší ve Forbes, US News & World Report, Barron ‚ s, CNBC a USA Today. Tento obsah také odesílá po webu a na vrchol výsledků vyhledávání Google díky určité cílené optimalizaci pro vyhledávače. Carsonovi poradci mohou tento obsah používat na svých stránkách a v komunikaci s klienty.

„vytvořením tohoto originálního obsahu, který umožňuje našim poradcům odlišit se na trhu,“ říká.

srovnání Amazonu přichází do hry s platformou, kterou Carson Group poskytuje pro své Ria. To zahrnuje klientský portál, který umožňuje přístup k nástrojům od řady poskytovatelů třetích stran,jako jsou správci Fidelity a TD Ameritrade, portfoliová účetní služba Orion, obchod pro správu vztahů se zákazníky Salesforce a software pro finanční plánování eMoney.

Carson uvádí příklad toho, jak Amazon monitoruje míru vznášení uživatelů na svých webových stránkách a odesílá zboží do daného skladu v očekávání, že se část těchto vznášedel stane nákupy do 24 hodin. Platforma, kterou buduje, prý umožní jeho firmě fungovat podobným způsobem.

‚ Umělá inteligence nám umožní poznat klienta lépe než oni sami, lépe než lidský poradce je pozná. Budeme schopni předvídat jejich potřeby na základě velmi specifického chování, “ říká. „Budeme schopni předvídat a zaslat komunikaci klientovi dříve, než se k nám klient vůbec dostane na základě jeho chování na webových stránkách. Opravdu se to neliší od toho, co dělá Amazon.‘

BOOKING RETURNS

platforma také umožňuje Ria v partnerství zapojit do společné investiční nabídky.

navzdory Carsonově vášni pro finanční plánování není pasivním evangelistou. Věří, že aktivní i pasivní management má své místo v portfoliích, a tvrdí, že vlastní vlastní akciové a dluhopisové strategie jeho firmy jsou shodou pro každého správce peněz.

„postavil bych náš tým proti komukoli venku,“ říká. Odvádíme sakra dobrou práci. Překonáváme naše měřítko na více než 70% našich strategií, což je neslýchané.‘

to neznamená, že je proti používání správců třetích stran. Vyzdvihuje zejména ty v méně likvidních částech trhů, jako je Gorelick Brothers Capital, obchod se sídlem v Charlotte v Severní Karolíně. Firma investovala s bratry Gorelickými do tří fondů, z nichž dva v důsledku finanční krize koupily rezidenční bydlení a nyní z něj inkasují nájemné.

„prostřednictvím těchto dvou fondů vlastníme několik tisíc domů po celých Spojených státech … a naši klienti se těší opravdu solidním výnosům z těchto investic,“ říká.

dalším důvodem, proč se Carson domnívá, že interní strategie firmy mohou mít výhodu nad externími manažery, je to, že se společnost snaží udržet nízké poplatky za správu. I když je to činí atraktivnějšími vzhledem k tomu, že poplatky jsou jedním z hlavních kritiků aktivního výkonu řízení, Carson připouští, že to stojí za to.

„naše marže jsou tenké a je to drahé,“ říká. A to je jeden z důvodů, proč si myslíme, že abyste byli dnes konkurenceschopní, musíte se dostat k aktivům ve výši 20 miliard dolarů.

“ dostáváme se do bodu, kdy si začínáme užívat měřítko… Dnes jsem uvolněný, ale opravdu budu mít pocit, že jsme dosáhli odtržené rychlosti, až se dostaneme na 20 miliard dolarů. Budu se cítit pohodlně, až se dostaneme na 20 miliard .‘

stravování NOWThe Carson Group investment proposition dohlíží investiční výbor složený z Carson, CIO Scott Kubie, senior portfolio stratég Tyler Schlumpf, portfolio manažer Rob Furlong a ředitel výzkumu Brett Carson.Strategie na platformě firmy jsou strukturovány jako samostatně spravované účty. Poradci mají přístup k celkem 43 strategiím, včetně různých alokací rizik v strategiích ETF.Z těch 43, 17 jsou provozovány interně, s 11 pod dohledem správců aktiv třetích stran a zbytek Spolupráce mezi interním týmem a externími stratégy, jako jsou BlackRock a Dorsey Wright.Mezi manažery třetích stran patří Eaton Vance, který pro firmu provozuje žebříky komunálních a firemních dluhopisů, Swan Global Investments, která nabízí definovanou rizikovou strategii, a Day Hagan Asset Management, který mimo jiné provozuje taktickou dividendovou nabídku.Existují tři způsoby, jak mohou poradci nabídnout portfolia pomocí Carson investment proposition.● Přidělit do svého sortimentu portfolií založených na riziku ETF.● Použijte jeho modelová portfolia, tzv. Protector Series, která kombinují řadu strategií na platformě a ETF, které jsou v souladu s makroekonomickými názory výboru.● Sestavte na míru přizpůsobená portfolia, která kombinují strategie, které jsou pro jejich klienty nejvhodnější. Carson investment committee má dohled nad základními strategiemi, ale ne nad klientskými portfolii poradců.

Napsat komentář

Vaše e-mailová adresa nebude zveřejněna.